Анастасія Снігуренко
Куди інвестувати українцю в 2026 році, щоб зібрати капітал?
Якщо ви відкрили цей матеріал, то ви впізнаєте себе в одній з цих ситуацій:
Я тільки починаю свій шлях у фінансовій грамотності, але не хочу, щоб гроші просто лежали. Хочу, щоб заощаджень ставало більше і я могла не тільки купити собі айфон, а і машину, квартиру в майбутньому.
Інфляція та ціни на все щороку зростають, тому те, що я можу купити на заощадження зараз, стане мені недоступним через 1-3-5 років. Я хочу не лише зберегти мої гроші, а і примножити їх.
Коли з'явилась донька, я зрозумів, що хочу дати їй капітал, щоб вона не будувала життя з нуля, як я. Ми з дружиною порахували, що до повноліття зможемо відкласти лише $18 000. Це дуже мало для старту в житті. Тому ми шукаємо як з невеликими вкладеннями зібрати більшу суму.
Я вже роками збираю суму на пенсію і зберігала її вдома. Проте, на жаль, зараз не існує фізичного простору, де ці збереження безпечно залишати. Я не можу собі дозволити просто так втратити ці гроші, бо від цього залежить моє майбутнє.
Анастасія Снігуренко
Інвестор-практик
5+ років я досліджую питання інвестицій в Україні і ось кілька фактів про мою професійну діяльність:
1000+
Студентів
75K+
Підписників
$100К+
Капітал
я допомогла 1000+ українцям примножувати свій капітал із дохідністю 10-30% річних у валюті
мій капітал складає $100 000 (із яких вкладено $70 000) з дохідністю 26% за минулий рік
закінчила навчання в Corporate Finance Institute у напрямку Finance Planning & Wealth Management
веду освітню діяльність у Instagram/YouTube/Telegram/TikTok
запрошена спікерка на івентах та телеканалах
Ціль цієї статті - дати вам чесний огляд на різні інструменти для інвестицій, щоб ви знали сильні і слабкі сторони кожного, а тому не приймали рішення на основі емоцій чи солодких маркетингових обіцянок. Знання - ваш головний захист від втрати грошей.
Пам'ятайте, що відкладати - це лише половина справи, адже щодня на ваші заощадження полює інфляція.
Середній % інфляції гривні 12-14%. Це значить, що сума в гривні, яка дорівнювала $1000 у 2021 році (27 500 грн) - це всього 14 900 грн у 2026 році.
😢 за 5 років ви втратили 12 150 грн на кожній $1000 заощаджень
😧 а це 55% (майже половина) від суми, яка була у вас на початку
Тому раджу проінвестувати всього 3 хв вашого часу в те, щоб прочитати до кінця цю статтю і розібрати:
- який інструмент дасть найкращий баланс між дохідністю і надійністю?
- куди інвестувати, якщо маєте всього $50-100 стартових вкладень?
- який інструмент найкраще підійде для короткострокових цілей, а який для довгострокових?
Депозити
Перевага депозиту у його зрозумілості: я інвестую під 13-17% річних і банк мені повертає суму вкладу + %. А відкрити депозит я можу як в банку офлайн, так і в мобільному застосунку.
Проте ключовий мінус - це відсоткова ставка. Середня ставка для гривні 13-17%, в той час, коли середня інфляція гривні за 5 років 12,5%. А це означає, що на депозитах ви мінімально перекриваєте інфляцію, але не примножуєте капітал. Депозит у валюті: ставка 0,5-3%, а інфляція долара 3%.
Депозит не примножує капітал. Проте, на ньому можна зберігати частину фін подушки, щоб зменшити втрати на інфляції.
Військові облігації
Купити державні облігації - це фактично дати державі «в борг», за який вона зобов'язується виплачувати вам відсотки до кінця терміну дії облігації, а потім повернути основну суму.
Подібно до депозиту, державні облігації мають фіксовану відсоткову ставку (в Україні це 13-17% у гривні та 2-3% у доларах, при інфляції гривні 12,5%), але доходи від державних облігацій не підлягають оподаткуванню. Тому фактично, ви заробляєте 1-2% у гривні, а у валюті лишаєтесь «при своїх».
Вкладати гроші в державні облігації - це варіант захисту від інфляції, де насправді ви отримаєте близько 1-2% чистого доходу в гривні (а це всього 10-20 грн на кожній 1000 грн), а у валюті ви просто лишаєтесь «при своїх». Можна використовувати для збереження частини фінансової подушки чи свідомої підтримки держави. Проте для примноження капіталу розглядайте інструменти з вищою дохідністю.
Нерухомість під оренду
Купити нерухомість (яка потенційно може вирости в ціні) та здавати її в оренду - виглядає як класичний, перевірений метод інвестицій. Проте давайте розглянемо підводне каміння, яке цей метод приховує, а саме:
- Стартовий капітал від $60 000 лише на покупку + таку ж суму на ремонт
- Час на менеджмент оренди, комунікацію із орендарями
- Нерви для постійних ремонтів, відшкодувань збитків
- Мінімум 3,5 роки роботи в мінус при розтермінуванні
- Військовий стан та крихкість ситуації = ризик втратити 100% свого капіталу (більшу частину якого ви берете, по суті, в борг)
- Неможливість швидко продати нерухомість, якщо вам потрібні будуть кошти
Нерухомість - це високоризикова інвестиція в реаліях України. Цей метод потребує одразу наявності стартового капіталу та часу і навику її обслуговувати.
Inzhur
Inzhur - перша українська REIT-компанія, завдяки якій ви можете купити частку комерційної нерухомості і отримувати щомісячні дивіденди. Я сама інвестую в Inzhur, виключно як варіант вкладень невеликої частки капіталу для підтримки українського бізнесу. І ось чому:
- Ця компанія існує всього 4 роки - це дуже мало, щоб оцінити поведінку і стабільність в кризових етапах (тим паче в умовах України)
- Інвестори не захищені від наслідків війни, тому є високий ризик втрати інвестицій
- Обіцяна максимальна дохідність 9,5% у доларі, проте прив'язка до валюти доволі умовна - у випадку стрімкого зростання курсу долара ви отримаєте значно меншу дохідність
REIT компанії по INZHUR - можна включати як один із інструментів для короткострокового інвестування на обмежену суму. Проте варто розуміти всі ризики. На моєму досвіді за рік інвестування ці гроші було вигідніше вкласти в ОВДП, аніж в Inzhur. Для примноження капіталу раджу обрати інструмент із вищою надійністю та дохідністю.
Накопичувальне страхування життя
Основна перевага накопичувального страхування - це те, що у разі настання страхового (нещасного) випадку вам виплачується вся сума полісу, а не лише накопичене. Тобто якщо ви відкрили поліс на 1 000 000 грн і втратили працездатність, а встигли покласти лише 100 000 грн - отримаєте весь 1 000 000 грн.
З точки зору захисту себе - має сенс. Крім того, ваші кошти передадуться у спадок. Проте ось що ставить цей інструмент під сумнів для цілі примноження капіталу:
- Дохідність 10-14% у гривні (при інфляції 14-15%)
- Зобов'язання внесків на 15-25 років
- Неможливо вільно зняти кошти
- Неможливо змінити стратегію чи інструменти
- Пропуск платежів → втрата умов або договору
Страхування життя - це інструмент страхування, а не інвестицій. Він вартий уваги з точки зору захисту, а не примноження капіталу.
Недержавні пенсійні фонди
Недержавні пенсійні фонди працюють по принципу складного %. Проте замість того, щоб отримати більше, є декілька нюансів:
- Інвестиції в гривні, яка є нестабільною валютою
- Дохідність 10-15% в гривні - в кращому випадку лише перекриває інфляцію
- Неможливість вивести кошти тоді, коли вони вам потрібні (найскорше - за 10 років до настання пенсійного віку)
- Зняти весь накопичений капітал не вийде - лише частину до 150 000 грн
НПФ - інструмент, який показує таку ж дохідність, як і облігації, але має ще жорсткіші обмеження. В більшості - це інвестиції в облігації, що ви можете робити і самі (не втрачаючи доходу на комісії посередника).
Криптовалюта
Найпопулярніший спосіб заробити на крипті - займатись трейдингом, тобто продати її за вищою ціною, ніж вона була куплена. Цей інструмент приваблює можливістю швидкого збагачення, проте тут є ряд підводних каменів:
- Ціна криптовалюти може змінюватися дуже швидко, іноді на десятки відсотків за день. Якщо ви інвестували у біткоїн на піку вартості в 2021 році, ваша інвестиція могла б втратити понад 50% протягом наступного року. І це при тому, що біткоїн - найстабільніша монета на крипторинку
- Інвестиції у дрібні монети - це лотерея, яка з 99% ймовірністю грає не на вашу користь
- Чи не єдиний варіант лишитись у виграші - це глибоко вивчати тему трейдингу та 24/7 тримати руку на пульсі і мати сталеві нерви
Криптовалюта має потенціал для високого прибутку, але й пов'язана з надзвичайно високими ризиками і нестабільністю. Ви можете використовувати цей інструмент для інвестицій суми, яку вам не шкода втратити, і ставитись просто як до лотереї. Проте для прогнозованого примноження капіталу вам потрібен інструмент, який не має таких різких коливань.
Фондовий ринок
Коли компанія хоче залучити гроші, вона може випустити акції. Коли ви купуєте акції, ви стаєте співвласником компанії та маєте право на частину її прибутку. Сильна сторона цього інструменту в кількох напрямках:
Дохідність
- Ви інвестуєте у доларах чи євро (стабільніша валюта, ніж гривня) - вже зменшуєте вплив інфляції на капітал
- Отримуєте від 10% річної дохідності у доларі (при інфляції 3% - це від 7% чистих)
- Можете отримувати 20-30% річних без активного трейдингу, лиш на пасивній стратегії - один раз склали план покупок і тримаєтесь його
Надійність
- Фондовий ринок існує 200+ років, пережив найважчі кризи та показує зріст у довгій перспективі
- 62% населення США від домогосподарок до студентів активно користуються цим методом
- Провідні країни зі стабільною економікою інвестують у фондовий ринок для пенсійних виплат (наприклад, Норвезький пенсійний фонд)
- Дуже висока диверсифікація ризиків - одночасно до 500 компаній, коли одні падають, інші зростають
Зручність
- Низький поріг входу - ви можете почати інвестувати з $50
- Немає договору чи зобов'язань - інвестуйте скільки маєте або пропускайте окремі місяці
- Зняти кошти з рахунку можна будь-коли - отримуєте їх назад у валюті
- Можна передати активи у спадок у разі смерті чи недієздатності
Проте, є і слабкі сторони:
якщо іншими інструментами можна інтуїтивно користуватись і освоїти самостійно, то тут як технічна частина (як купити), так і стратегічна частина (що купити) потребує того, щоб спочатку ви розібралися в практичних кроках
інформація ледь не щотижня оновлюється, тому 80% безкоштовних інструкцій або неактуальні, або не містять повної інформації - ризик припуститися помилки без супроводу дуже високий
✓ Хороша новина
для 80% інвесторів підходить формат пасивного інвестування, де ви один раз під наглядом досвідченого інвестора складаєте власний план покупок і роками його дотримуєтесь
Фондовий ринок - безальтернативний інструмент для інвестицій вдовгу. Він поєднує і дохідність у валюті від 10%, і надійність, яка перевірена за 200+ років.
Отож, перед нами стоїть вибір:
або низька дохідність, яка ледь перекриває інфляцію,
АЛЕ при цьому можливість розібратися самостійно із інструментом (депозити, страхування, облігації)
або поєднання дохідності від 10% і вище у доларі та надійність,
АЛЕ при цьому треба спочатку проінвестувати 1 місяць свого часу на те, щоб розібратися в темі.
Кожен обирає своє, ось відгуки і результати тих, хто обрав інвестиції у фондовий ринок:
Що робити далі?
Порівняйте для себе, яку дохідність принесе вам фондовий ринок з вашого бюджету та дізнайтеся, які перші кроки потрібно зробити новачку. Для цього повертайтесь в дірект та дайте відповідь на 3 простих питання
Написати в дірект →